提前退休，但保持白领的生活水准，这是他在美国竞争非常激烈的理财圈脱颖而出的核心法宝。
2012年以300万美元净资产提前退休，并一直在Financial Samurai这一个网站“直播”他的FIRE生涯。
FIRE——财务独立、提早退休，这个概念这几年在国内理财圈已经不新鲜了。许多年轻人追求躺平，言必称FIRE。
平时，我对FIRE关注并不多。这次因为研究Sam Dogen，才发现：在美国，FIRE早已分化出了泾渭分明的多个流派。
下面，是Gemini Deepresearch为我综述的几大代表流派，仅供参考：
极简投资派（Simple FI），代表人物JL Collins，核心信条粗暴到极致：存下一半收入，全部买入全市场指数基金VTSAX，然后彻底忘记它。市场涨跌？不看。宏观经济？不管。堪称投资界的禅修大师。
瘦FIRE（Lean FIRE），代表人物Mr. Money Mustache，把节俭做到了行为艺术的程度——骑自行车代替开车，自己修水管，硬生生把财务自由的门槛压到了最低。
丰富生活派（Rich Life），代表人物Ramit Sethi，反对在拿铁上省钱，主张把钱花在真正热爱的事物上，其余全部自动化。
当然，还有丰裕型FIRE（Fat FIRE）。开创这个流派的人，就是今天的主角：Sam Dogen。
他追求的是一种不降低生活水准的退休。我FIRE了，但我依然要过中产的日子。旧金山的房子要住，旅行的品质不能打折。
Sam Dogen在华尔街干了13年，先后供职于高盛和瑞士信贷的股票销售部门。1999年入行时，他的起薪只有4万美元，住在曼哈顿逼仄的合租公寓里，每周工作超过70小时，压力大到患上了颞下颌关节综合征。入行第一个月，他就在心里做了一个判断：我不可能在这种地方干几十年。
整个华尔街生涯，他保持了税后收入50%以上的储蓄率，持续投入股票、债券和旧金山的房产。2006年，在全职工作的同时拿下了伯克利哈斯商学院的MBA。2008年金融危机，净资产缩水35%到40%。2009年，在市场最绝望的时候，他创立了Financial Samurai博客——最初只是一个应对亏损焦虑的“情绪树洞”，没想到以华尔街内部人的视角写个人理财，精准踩中了危机后公众对财务安全的集体渴求。
于是，他选择践行FIRE了——接下来的“神操作”，才是真正让他在FIRE江湖封神的原因。他没有像大多数人那样递一封辞职信走人。他发现公司正在削减人力成本，于是主动跟管理层协商：把我加入裁员名单吧。
公司轻轻松松完成裁员指标，他拿到了六位数的遣散费、所有递延的现金和股票补偿，更不可思议的是政府的失业补助。三年后，他把同样的操作复制到了在金融行业工作的太太身上。
这套逻辑，一般的普通人想不到。所以有评论称之为，他将华尔街有钱人的复杂玩法，降维给美国普通人普及了。
他后来把整个谈判过程写成了畅销电子书《How to Engineer Your Layoff》，已经更新到第六版，在网上卖97美元，可不便宜。
当然，不是我们中国追求FIRE的年轻人熟悉的“搬去大理降低消费”的思路。
他的做法是：租房住在繁华的旧金山，但去买中西部和阳光地带那些房价不贵、租金回报率高达8%到10%的物业。
住在贵的地方，投在便宜的地方，他提出了名为BURL的口号：买入实用，租入奢华(Buy Utility, Rent Luxury)。
当然，作为金融界人士，他对VC类投资也是涉足挺早的，早在2020年前后，就投资了Fundrise的创新基金，后者近年投资了Anthropic、OpenAI这些AI公司的早期股权。
离职工程学、地理套利、AI前瞻布局——这是Sam Dogen作为Fat FIRE祖师的三大绝招。
Sam Dogen算不算真正的FIRE实践者？哪怕在美国，这也是有争议的。
在我看来，用如今小红书、B站的话语体系，他更像是一个“离职赛道UP主”。
自2009年创立Financial Samurai博客以来，他坚持每周三更，凭借每月超过100万的自然浏览量，通过联盟营销（推荐读者使用理财工具、投资平台、保险比价服务）获得了丰厚的佣金收入。同行估算，这个量级的金融博客每年仅联盟收入就能够达到六位数。加上畅销书版税、电子书销售、高客单价咨询，他的“被动收入”中有相当大一块，其实是非常消耗心力的“主动副业”。
或者用现在更时髦的概念说，他是一个OPC（一人公司）。选择离开华尔街的大机构，然后单干。
不过，Sam Dogen自己对FIRE有一个极其严格的定义：只有纯被动投资收入覆盖生活开支才算。配偶的工资不算，博客的广告收入不算，咨询费不算。他不愿意为了“赢”而修改规则。这种近乎偏执的诚实，或许正是他在美国理财圈维持信誉的关键。
他从丁克变成了两个孩子的父亲（2017年和2019年各添一子女），而且他坚持要继续生活在旧金山。
旧金山的生活成本，注定是高的。但他因为自身是亚裔，觉得旧金山的多元文化能给子女更好的成长空间。
要知道，2012年他在开启FIRE计划时，最初的想法是搬去夏威夷，靠家族果园过简单生活，每年开支控制在10万美元以内。
这还不是最糟糕的，更重要的是2023年的他，基于FOMO的心理，背叛了昔日传授给读者的“买入实用，租入奢华”思路。
是的，2023年10月，他在旧金山买了一套他称之为“永久住宅”（Forever Home）的豪宅。
为了全款拿下这套房子，他大规模抛售了手中产生稳定股息和利息的股票和债券。他自己用了一个极其痛苦的词来形容这一个动作——“blew up”，炸掉了自己的被动收入。
他的年被动收入从38万美元断崖式下跌到23万美元，降幅40%。按他自己精确到个位数的计算，24%的有效税率之后，净被动收入只剩17.48万美元，而家庭年开支是28.8万美元（月均2.4万美元）。缺口高达9万到11.3万美元。
他在博客上公开了2024年的被动收入明细表，坦诚到令人不适。抛售股债之后，股票和债券收入只剩2.88万美元，仅占总收入的12.5%。超过一半的被动收入（53.6%）来自旧金山的几套出租物业和太浩湖的度假屋，合计12.36万美元。剩下的三分之一是“另类收入”——私募房地产基金分红3万美元、风险债基金9600美元，以及那本《离职工程学》电子书的版税3.72万美元。
是的，中文。Sam Dogen是半个华裔（他在亚洲多国长大），他坚信掌握第二语言对孩子的职业前景和思维方法都至关重要。两个孩子的私校学费合计每年8万美元。与此同时，他还给自己设定了一个目标：为两个孩子的大学教育准备150万美元的储备金。
买房后的第一个月，他陷入了严重的焦虑和自我怀疑。他后来在博客中写道，那种感觉和当年从华尔街谈判离职后的第一个月惊人地相似——“好像漂浮在大海中央，穿着一件漏气的救生衣”。
高位买豪宅，送孩子上国际学校，这不就是过去几年中国中产财务危机的两大经典剧本吗？
更让人唏嘘的是后续。面对现金流缺口，Sam Dogen决定重返职场——阔别全职工作12年之后。而他的妻子明确表态不愿再回去上班，养家的压力全部落在他一个人肩上。
他算了一笔账：要补上缺口，考虑20%的有效税率，他需要找到一份年薪至少14.15万美元的工作或咨询合同。这一个数字说大不大，说小不小——对一个离开职场12年的人来说，并不容易。
47岁的他发现，金融圈的人脉早已冷却，投简历时“45岁及以上”已经是问卷里的最高年龄组。想跨界去AI赛道，遭到年轻人的残酷碾压。他承认自己“太老了，拼不动了”，更不愿意牺牲和家人相处的时间。最终退回到每周工作十几个小时的兼职咨询和博客运营。
Reddit上的投资极客们做过一个残忍的反事实推演：如果Sam Dogen在2012年退休后，把300万美元全部投入标普500指数，然后什么都不做——不炒房，不买豪宅，不频繁调仓——到2024至2026年，这笔钱大约会变成1400万到1500万美元。
所以我又给他算了一笔账，其实如果他在当时买入的是纳斯达克100指数的指数基金的线倍以上的收益，年化收益18.87%。
即使中途不断提取生活费，剩余的本金，应该也足以覆盖他那个令人咋舌的烧钱率。
从这个角度说，他在退休之后那么多的折腾，除了为他的博客和畅销书贡献了题材，在财务上，未必是一个正向的选择。
他在2024年初把旧房出租，每年收回约4.2万美元租金，部分弥补了缺口。2025年3月，他又把旧房卖掉，将大部分收益投入股市抄底。结果遇上了一波10%的回调，一度非常沮丧。但他咬牙继续加仓，等标普500反弹后卖出一半仓位转入国债，锁定了无风险收益。
他给自己定的目标是：2027年12月31日之前，重新实现38万美元的被动收入(参见下面的预测表格)，重回FIRE。到那时，他50岁，两个孩子分别9岁半和7岁。
就在我写这篇文章的时候，他的最新一篇博客推文是《如何投资25万美元现金在当今市场》。
但或许，对于Sam Dogen的FIRE计划而言，真正需要回答的问题从来不是“这25万该怎么投”这道相对简单的金融投资题，而是一个更核心的问题：当死板的FIRE计划，遇上多变的人生，该怎么来控制自己的“欲望”，又该如何“反脆弱”？返回搜狐，查看更加多
